資管產(chǎn)品開戶信披要求提高 大資管統(tǒng)一監(jiān)管趨勢(shì)加以鞏固

　　經(jīng)濟(jì)日?qǐng)?bào)-中國經(jīng)濟(jì)網(wǎng)北京1月23日訊（記者溫濟(jì)聰）為進(jìn)一步加強(qiáng)私募投資基金、證券期貨經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)私募資產(chǎn)管理計(jì)劃、信托產(chǎn)品、保險(xiǎn)資管產(chǎn)品（以下統(tǒng)稱資管產(chǎn)品）證券賬戶管理，根據(jù)《證券法》、《證券投資基金法》、《證券登記結(jié)算管理辦法》、《私募投資基金監(jiān)督管理暫行辦法》、《證券期貨經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)私募資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)運(yùn)作管理暫行規(guī)定》等法律法規(guī)以及相關(guān)業(yè)務(wù)規(guī)則的規(guī)定，日前中國結(jié)算發(fā)布《關(guān)于加強(qiáng)私募投資基金等產(chǎn)品賬戶管理有關(guān)事項(xiàng)的通知》。

　　在北京理工大學(xué)管理與經(jīng)濟(jì)學(xué)院副教授張永冀看來，此舉對(duì)資管產(chǎn)品開戶信披提出更高要求，大資管的統(tǒng)一監(jiān)管趨勢(shì)加以鞏固，穿透式監(jiān)管再度升級(jí)。

　　根據(jù)通知要求，各資管產(chǎn)品在開戶前需要提交對(duì)口監(jiān)管部門的備案證明信息或監(jiān)管批復(fù)信息；同時(shí)還需要在原有材料基礎(chǔ)上，一并提交產(chǎn)品投資顧問、賬戶實(shí)際操作人、份額登記機(jī)構(gòu)、募集規(guī)模、產(chǎn)品開放期、產(chǎn)品結(jié)構(gòu)圖等不少于6項(xiàng)目信息。

　　中國結(jié)算相關(guān)負(fù)責(zé)人表示，資管產(chǎn)品開立證券賬戶時(shí)，在填報(bào)現(xiàn)有產(chǎn)品基本信息的基礎(chǔ)上，需要增加填報(bào)產(chǎn)品投資顧問、賬戶實(shí)際操作人、份額登記機(jī)構(gòu)、募集規(guī)模、產(chǎn)品開放期等信息，并提供產(chǎn)品結(jié)構(gòu)圖。其中,“產(chǎn)品結(jié)構(gòu)圖”被要求包含產(chǎn)品管理人、托管人、委托人等要素信息，并加蓋管理人公章。

　　“為履行賬戶看穿式監(jiān)管要求，自2018年7月1日起，產(chǎn)品管理人應(yīng)按要求向我公司報(bào)送信托產(chǎn)品信托受益權(quán)信息、保險(xiǎn)資管產(chǎn)品的份額持有人信息。”中國結(jié)算相關(guān)負(fù)責(zé)人表示，信托產(chǎn)品、保險(xiǎn)資管產(chǎn)品的管理人應(yīng)在產(chǎn)品成立后10個(gè)工作日內(nèi)，向中國結(jié)算報(bào)送初始信托受益權(quán)信息或份額持有人信息；產(chǎn)品存續(xù)期間，信托產(chǎn)品、保險(xiǎn)資管產(chǎn)品的管理人應(yīng)在每季度前10個(gè)工作日內(nèi)，向中國結(jié)算報(bào)送截至上季度末最后一個(gè)工作日日終的信托受益權(quán)信息或份額持有人信息；當(dāng)持有5%（含）以上的受益人或份額持有人發(fā)生變動(dòng)（包括持有人身份信息變動(dòng)、持有份額發(fā)生申贖、轉(zhuǎn)讓交易行為等）時(shí)，信托產(chǎn)品、保險(xiǎn)資管產(chǎn)品的管理人應(yīng)在發(fā)生變動(dòng)后5個(gè)工作日內(nèi)，向中國結(jié)算報(bào)送變動(dòng)完成當(dāng)日日終的全量信托受益權(quán)信息或份額持有人信息；信托產(chǎn)品、保險(xiǎn)資管產(chǎn)品的管理人可自行或委托資產(chǎn)托管人、份額登記機(jī)構(gòu)等通過中國結(jié)算證券賬戶在線業(yè)務(wù)平臺(tái)報(bào)送持有人信息。

　　“此通知的下發(fā)意味著，這是監(jiān)管層繼2015年以來對(duì)結(jié)構(gòu)化資管產(chǎn)品開戶進(jìn)行杠桿率信息審查之下，又一次系統(tǒng)性提高資管產(chǎn)品的開戶信息要求。”張永冀表示，這一要求將促使保險(xiǎn)、信托等產(chǎn)品更加透明，提高資管產(chǎn)品在資本市場(chǎng)實(shí)現(xiàn)統(tǒng)一監(jiān)管等效果。